Kaspi.kz: Қазақстандағы цифрлық экономиканың көшбасшысы

Жазған: Елемесова Нұрсулу

М. Әуезов атындағы Оңтүстік Қазақстан университеті, 2-курс студенті

Ғылыми жетекшісі: Жамашева Ж.

Кіріспе

XXI ғасырдың цифрлану дәуірі экономикалық және қаржылық салаларға түбегейлі өзгеріс әкелді.

Қазақстанда бұл өзгерістердің ең көрнекті мысалы — Kaspi.kz компаниясы.

Kaspi тек банк емес, елдің барлық қаржылық, сауда және төлем операцияларын біріктіретін супер экожүйе ретінде қалыптасты.

Ол миллиондаған азаматтардың өмірін жеңілдетіп, цифрлық экономиканы дамытуға серпін берді.

Бұл мақалада Kaspi.kz компаниясының даму тарихы, бизнес-моделі, инновациялық стратегиялары, әлеуметтік жауапкершілігі және болашақтағы бағыттары талданады.

1. Kaspi.kz-тің қалыптасу тарихы мен эволюциясы

Kaspi Bank 2008 жылы құрылып, бастапқыда дәстүрлі банктік қызметтермен айналысты.

Бірақ уақыт өте келе компания өзінің негізгі бағытын өзгертті:

клиентке ыңғайлы цифрлық шешімдерді ұсыну арқылы технологиялық платформаға айналды.

2017 жылдан бастап Kaspi.kz мобильді қосымшасы іске қосылып,

тұтынушылар төлем, несие және интернет-дүкен қызметтерін бір жүйеден пайдалана бастады.

Компанияның табысты трансформациясы Harvard Business School зерттеуіне арқау болды

(“Kaspi.kz: Building Trust through Innovation”).

Бұл кейс Kaspi-дің инновация мен сенімділікке сүйеніп, аймақтық нарықта ерекше табысқа жеткенін көрсетеді.

2. Kaspi супер қосымшасы — цифрлық революция

Kaspi.kz қосымшасы — үш негізгі бағытты біріктіретін платформа:

1️⃣ Payments (төлемдер) — Kaspi Pay арқылы халықтың 90%-ы күнделікті төлемдерін орындайды;

2️⃣ Marketplace (нарық алаңы) — Kaspi дүкенінде мыңдаған сатушылар өз өнімін ұсынады;

3️⃣ Fintech (қаржылық қызметтер) — тұтынушылық несие, депозит, ақша аударымдары және карталық операциялар бар.

Компания өзінің архитектурасын WeChat және Alipay секілді супер-қосымшалар үлгісінде құрған.

Kaspi.kz — ТМД кеңістігінде алғаш рет банк, маркетплейс және төлем жүйесін бір платформаға біріктірген алғашқы жоба.

2024 жылғы дерекке сай, қосымшаның 12 миллионнан астам белсенді қолданушысы бар,

ал күніне орта есеппен 20 миллион транзакция орындалады.

3. Маркетинг пен тұтынушы сенімі

Kaspi-дің басты артықшылығы — халықпен тікелей байланыс орната білуі.

“Kaspi Red”, “Kaspi Gold”, “Kaspi QR” секілді өнімдер халық арасында брендке деген сенімді арттырды.

Компанияның басты ұстанымы — «Тұтынушының уақыты — ең қымбат ресурс».

Harvard Business Review журналында жарияланған “The CEO of Kaspi.kz on Designing an Essential Superapp” мақаласында

Михаил Ломтадзе суперқосымшаның жетістігі тұтынушының мінез-құлқын терең түсінуден басталатынын атап өтеді.

Kaspi жарнамаларында банктік емес, өмір салтының символы ретінде көрінеді.

4. Қаржылық көрсеткіштер мен нарықтағы бедел

2025 жылдың бірінші тоқсанында Kaspi.kz-тің кірісі 734 миллиард теңге,

ал таза пайдасы 276 миллиард теңге болды.

Компанияның жалпы нарықтық капитализациясы $17 млрд шамасында бағаланды.

Kaspi акциялары Nasdaq биржасында саудаланады,

бұл Қазақстандық компаниялар арасындағы сирек жетістік.

Moody’s және Fitch рейтинг агенттіктері Kaspi Bank-ты

«тұрақты» деңгейде бағалап, қаржылық көрсеткіштерін жоғары деп таныды.

Bloomberg дерегінше, компания 2025 жылы халықаралық нарықта

$500 млн көлемінде облигациялық келісімге шығуды жоспарлап отыр.

5. Инновациялар мен технологиялық инфрақұрылым

Kaspi.kz өзінің қосымшасын заманауи технологиялармен дамытады:

жасанды интеллект, Big Data және микросервистік архитектура қолданылып келеді.

Tietoevry компаниясымен серіктестік Kaspi платформасының тұрақтылығы мен қауіпсіздігін арттырды.

Қолданушылардың деректері көпдеңгейлі шифрлау жүйесі арқылы қорғалады.

Kaspi.kz төлем операцияларының 99,99%-ы кідіріссіз орындалады,

бұл әлемдік деңгейдегі сапа стандартына сәйкес келеді.

6. Әлеуметтік және экологиялық жауапкершілік (ESG)

Kaspi.kz қоғам алдындағы жауапкершілігін де назардан тыс қалдырмайды.

Компания 2022 жылдан бастап жыл сайын ESG (Environmental, Social, Governance) есебін жариялайды.

Бұл құжатта экологиялық жобалар, энергия үнемдеу, цифрлық білім беру және әйелдер кәсіпкерлігін қолдау бастамалары қамтылады.

Kaspi-дің “Kaspi Green Office” жобасы аясында

барлық кеңселерде қағазсыз құжат айналымы енгізіліп, энергия тұтыну 40%-ға азайған.

Сонымен қатар, компанияның “Kaspi Education” бастамасы арқылы

мыңдаған мектеп оқушысы цифрлық сауаттылық курстарынан өтті.

7. Халықаралық мойындау және корпоративтік басқару

Kaspi.kz — Қазақстандағы корпоративтік басқарудың үздік үлгілерінің бірі.

Компанияның директорлар кеңесінде тәуелсіз мүшелер бар,

барлық шешімдер ашық және есепті түрде қабылданады.

Harvard Business School, Financial Times, және Nasdaq ресми аналитиктері

Kaspi.kz-ті Орталық Азиядағы ең сәтті цифрлық модельдердің бірі деп атаған.

Компанияның тәжірибесі бүгінде басқа елдердегі банктер мен финтех компанияларына үлгі болып отыр.

8. Болашақ даму бағыттары

Kaspi.kz өз даму стратегиясын “инновация — тұрақтылық — ашықтық” қағидасына негіздеген.

2025–2030 жылдар аралығында компания Орта Азия және Түркия нарығына шығуды көздеп отыр.

Kaspi экожүйесі алдағы жылдары жасанды интеллектке негізделген

жеке қаржылық көмекші қызметін енгізуді жоспарлайды.

Сондай-ақ Қазақстанда CBDC (цифрлық теңге) енгізілген жағдайда,

Kaspi платформасы ұлттық төлем жүйесімен біріктірілуі мүмкін.

Бұл Kaspi-ді аймақтық финтех хабқа айналдырады.

Қорытынды

Kaspi.kz — Қазақстанның цифрлық экономикасының жүрегі.

Ол халық пен бизнестің арасындағы көпірге айналып,

қаржылық қызметтердің қолжетімділігін арттырды және финтех мәдениетін қалыптастырды.

Kaspi тек банк емес — ол инновация, сенім және жауапкершіліктің бренді.

Компанияның табысы — технологияны халық мүддесіне бағыттаудың жарқын дәлелі.

Болашақта Kaspi.kz Қазақстанның ғана емес, бүкіл Орталық Азияның цифрлық даму символына айналуы әбден мүмкін.

Пайдаланылған дереккөздер

1. https://ir.kaspi.kz/media/Kaspi.kz_HBS.pdf

2. https://hbr.org/2025/07/the-ceo-of-kaspi-kz-on-designing-an-essential-superapp

3. https://tietoevry.com/en/success-stories/2024/kaspi-kazakhstan/

4. https://www.researchgate.net/publication/373438549_The_Case_Study_of_Kaspi_Bank

5. https://ir.kaspi.kz/media/1Q_2025_Results_.pdf

6. https://www.bloomberg.com/news/articles/2025-03-17/kazakhstan-s-fintech-giant-kaspi-targets-500-million-bond-deal

7. https://vestnik.turan-edu.kz/jour/article/view/4033?locale=en_US

8. https://ir.kaspi.kz/media/2022_ESG_Report.pdf